22% للسنة الأولى و19.5% متغير و18% ثابت شهريًا
أعلي شهادات الادخار بعد تثبيت الفائدة.. تفاصيل شهادات الأهلي ومصر وCIB وHSBC والمصرف المتحد
تدخل شهادات الادخار مرحلة جديدة بعد قرار البنك المركزي المصري في 24 سبتمبر 2026 الإبقاء على أسعار الفائدة الأساسية دون تغيير، مع استمرار سعر الإيداع لليلة واحدة عند 19% والإقراض عند 20% وسعر العملية الرئيسية عند 19.50%. وتكشف مراجعة المنتجات الحالية في 5 بنوك أن مقارنة النسب وحدها قد تكون مضللة؛ فالعائد البالغ 22% يخص السنة الأولى فقط في شهادات متدرجة، بينما توجد شهادات متغيرة عند 19.50% يمكن أن تتحرك مستقبلًا مع سعر الإيداع، وشهادات ثابتة عند 18%، إلى جانب منتج يمنح 40% مقدمًا عن كامل مدة ثلاث سنوات وليس 40% سنويًا.
وتتمثل القيمة الأهم بعد قرار التثبيت في معرفة أي العوائد يظل عند مستواه تلقائيًا بسبب ارتباطه بسعر البنك المركزي، وأيها لا يتغير إلا بقرار مستقل من البنك المصدر للشهادة. كما تكشف مراجعة البيانات الرسمية اختلاف بعض الأرقام المتداولة عن الشروط الحالية لبعض المنتجات، خاصة في بنك مصر والمصرف المتحد.
شهادات البنك الأهلي المصري.. 22% ليست لمدة 3 سنوات
تصل أعلى نسبة معلنة في الشهادات البلاتينية المتدرجة بالبنك الأهلي المصري إلى 22% خلال السنة الأولى عند اختيار العائد السنوي، قبل أن تنخفض إلى 17.50% في السنة الثانية و13% في السنة الثالثة، ولذلك لا تمثل نسبة 22% عائدًا ثابتًا طوال مدة الشهادة البالغة ثلاث سنوات.
أما الشهادة البلاتينية ذات العائد المتغير فتسجل 19.50% سنويًا مع صرف شهري، إذ تُحسب وفق سعر إيداع البنك المركزي لليلة واحدة مضافًا إليه 0.50 نقطة مئوية، وبحد أدنى للعائد يبلغ 17%. ومع استمرار سعر الإيداع عند 19% بعد اجتماع سبتمبر، تبقى المعادلة الحالية عند 19.50% ما لم تتغير شروط المنتج أو سعر الكوريدور مستقبلًا.
ويقدم البنك أيضًا الشهادة البلاتينية الثابتة لمدة ثلاث سنوات بعائد 17.75% عند الصرف الشهري، و17.85% عند الصرف ربع السنوي، وفق أحدث تعديل بدأ تطبيقه في 24 يونيو 2026.
بنك مصر.. 22% في «ابن مصر» و19.25% للشهادات المرتبطة بالكوريدور
تصل نسبة العائد في شهادة «ابن مصر» الثلاثية المتناقصة إلى 22% في السنة الأولى عند صرف العائد سنويًا، ثم 17.50% في الثانية و13.25% في الثالثة، بينما تمنح النسخة ذات الصرف الشهري 20.50% في السنة الأولى و16.25% في الثانية و12.25% في الثالثة. ويبدأ شراء الشهادة من 1000 جنيه ومضاعفاتها.
أما شهادة «القمة» الثلاثية ذات العائد الثابت فتمنح 17.75% سنويًا بدورية صرف شهرية، و17.85% عند الصرف ربع السنوي، بحسب التعديل الذي أعلنه بنك مصر في يونيو.
وتظهر هنا نقطة مهمة عند مقارنة العوائد المتغيرة؛ إذ حدد بنك مصر العائد على مجموعة من شهاداته المتغيرة المرتبطة بسعر إيداع البنك المركزي عند 19.25%، بما يعادل سعر الإيداع مضافًا إليه 0.25 نقطة مئوية، وليس 19.50%. ومع تثبيت سعر الإيداع عند 19% في اجتماع سبتمبر، تظل هذه المعادلة عند مستواها الحالي طالما لم يعلن البنك تعديلًا في شروط المنتج.
CIB.. 19.50% متغير و18% ثابت
يقدم البنك التجاري الدولي CIB شهادة متغيرة لمدة ثلاث سنوات بعائد سنوي حالي 19.50% يصرف شهريًا، مع حد أدنى للعائد يبلغ 17.50%، ويبدأ شراؤها من 1000 جنيه ومضاعفاتها. ويرتبط العائد بسعر إيداع البنك المركزي مضافًا إليه 0.50 نقطة مئوية.
ويطرح البنك أيضًا شهادة Everyday المتغيرة بعائد 19.25% يصرف يوميًا، مع حد أدنى سنوي 17.25%، بينما تمنح شهادة Premium ذات العائد الثابت 18% سنويًا مع صرف شهري، ويبدأ الحد الأدنى لشرائها من 50 ألف جنيه.
وبذلك فإن تثبيت المركزي يحافظ حسابيًا على العوائد المرتبطة بالكوريدور عند مستوياتها الحالية، في حين يظل العائد الثابت 18% قائمًا وفق شروط الشهادة إلى أن يصدر البنك تعديلًا جديدًا على الإصدارات المطروحة.
HSBC مصر.. 18% ثابت لمدة 3 سنوات
تمنح شهادة الادخار بالجنيه المصري في HSBC عائدًا سنويًا ثابتًا قدره 18% لمدة ثلاث سنوات، ويصرف العائد شهريًا إلى الحساب الجاري أو حساب التوفير. ويبلغ الحد الأدنى لشراء الشهادة 10 آلاف جنيه، مع إصدارها بمضاعفات 1000 جنيه.
ويسمح البنك بالاسترداد الكامل أو الجزئي بعد مرور ستة أشهر، مع تطبيق خصومات الاسترداد المعلنة حسب السنة التي يتم فيها فك الشهادة. ولأن العائد ثابت وليس مرتبطًا مباشرة بسعر الكوريدور، فإن قرار البنك المركزي بتثبيت الفائدة لا يعيد تسعير الشهادة تلقائيًا.
المصرف المتحد.. 19.50% متغير و40% مقدم ليست عائدًا سنويًا
تختلف خريطة الشهادات الحالية في المصرف المتحد عن بعض الأرقام القديمة المتداولة؛ إذ تعرض الصفحة الرسمية شهادة ثلاثية تقليدية بعائد متغير يبلغ 19.50% سنويًا مع صرف شهري وحد أدنى للعائد 17.50%، إلى جانب عائد 19% عند اختيار الصرف اليومي، ويبدأ الحد الأدنى للشراء من 5 آلاف جنيه.
كما يقدم المصرف شهادة «تميز» ذات العائد الثابت بنسبة 18% سنويًا مع الصرف الشهري، أو 17.25% مع الصرف اليومي، لكن الحد الأدنى لشراء هذه الشهادة يبلغ مليون جنيه، وهو فارق جوهري عند مقارنتها بشهادات تبدأ من 1000 أو 10 آلاف جنيه في بنوك أخرى.
ويطرح المصرف كذلك شهادة ثلاثية بعائد 40% يُدفع مقدمًا عن كامل مدة الشهادة البالغة ثلاث سنوات، ويضاف في يوم العمل التالي للربط. وهذه النسبة لا تعني عائدًا سنويًا قدره 40%، وإنما إجمالي عائد مقدم للمدة كلها، لذلك لا تصح مقارنتها مباشرة بعائد سنوي 18% أو 19.50% دون توضيح طريقة الاحتساب.
ما الذي تغير فعليًا بعد قرار تثبيت الفائدة؟
قرار البنك المركزي في 24 سبتمبر لم يفرض تعديلًا عامًا على جميع شهادات الادخار. الأثر المباشر يظهر بصورة أوضح في المنتجات التي ترتبط معادلة تسعيرها بسعر إيداع البنك المركزي؛ ومع بقاء هذا السعر عند 19%، لا يحدث لها تغير حسابي ناتج عن اجتماع سبتمبر نفسه.
أما الشهادات الثابتة والمتدرجة، فتستمر وفق النسب والشروط المقررة عند الإصدار، ولا تتحول أسعارها تلقائيًا لمجرد صدور قرار من لجنة السياسة النقدية. ويمكن لكل بنك أن يقرر لاحقًا إعادة تسعير الإصدارات الجديدة وفق سياسته وتكلفة الأموال واحتياجات السيولة.
أين توجد أعلى نسبة بين البنوك الخمسة؟
تصل أعلى نسبة اسمية بين المنتجات المرصودة إلى 22%، لكنها تخص السنة الأولى فقط في شهادات متناقصة لدى البنك الأهلي المصري وبنك مصر، وليست عائدًا ثابتًا لمدة ثلاث سنوات.
أما عند النظر إلى العوائد المتغيرة المرتبطة بالكوريدور، فتصل النسبة الحالية إلى 19.50% في البنك الأهلي وCIB والمصرف المتحد، بينما تبلغ 19.25% في عدد من شهادات بنك مصر المرتبطة بسعر الإيداع مضافًا إليه 0.25 نقطة.
وفي العوائد الثابتة الشهرية، يقدم CIB وHSBC والمصرف المتحد منتجات بعائد يصل إلى 18%، لكن الاختلاف الكبير يظهر في الحد الأدنى للشراء، الذي يبلغ 50 ألف جنيه في شهادة CIB Premium و10 آلاف جنيه في HSBC ومليون جنيه في شهادة «تميز» بالمصرف المتحد.
وتؤكد هذه الفروق أن الرقم الأعلى لا يكفي وحده للمقارنة بين شهادات الادخار؛ فطبيعة العائد ثابتة أو متغيرة أو متدرجة، ودورية الصرف، والحد الأدنى للشراء، ومدة الاستثمار، وشروط الاسترداد تحدد الفارق الحقيقي بين المنتجات، خاصة بعد قرار تثبيت الفائدة الذي أبقى سعر الكوريدور دون تغيير.
